今年兩會(huì)期間，全國(guó)政協(xié)委員、民革深圳市委會(huì)主委、深圳市地方金融監(jiān)督管理局局長(zhǎng)何杰，就“關(guān)于優(yōu)化跨境理財(cái)通業(yè)務(wù)試點(diǎn)”提出建議。
他認(rèn)為，目前跨境理財(cái)通業(yè)務(wù)主要存在合格投資產(chǎn)品范圍較窄、南向通投資者門檻過(guò)高、業(yè)務(wù)宣傳受監(jiān)管規(guī)則所限等問(wèn)題，建議豐富跨境理財(cái)通產(chǎn)品供給、適度降低合格投資者門檻、放寬跨境銷售的限制。
此外，何杰還圍繞發(fā)展綠色票據(jù)、金融數(shù)據(jù)跨境流動(dòng)、在國(guó)有企業(yè)率先推行董事會(huì)多元化等話題提出建議。
“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)發(fā)展不及預(yù)期
2021年9月，粵港澳大灣區(qū)“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)試點(diǎn)正式落地，截至2022年底，粵港澳大灣區(qū)參與“跨境理財(cái)通”試點(diǎn)的個(gè)人投資者4.07萬(wàn)人，相關(guān)資金匯劃22.21億元。
何杰表示，受以下問(wèn)題影響，“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)發(fā)展不及預(yù)期。
包括，合格投資產(chǎn)品范圍較窄，與市場(chǎng)需求存在距離。在“跨境理財(cái)通”在業(yè)務(wù)試點(diǎn)初期，南、北向合資格投資產(chǎn)品范圍兩相呼應(yīng)，均為三地監(jiān)管部門認(rèn)定的中低風(fēng)險(xiǎn)投資產(chǎn)品。據(jù)市場(chǎng)調(diào)研了解，北向通投資者偏好穩(wěn)健類投資產(chǎn)品，南向通投資者更青睞于中高風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的權(quán)益類資產(chǎn)。市場(chǎng)機(jī)構(gòu)希望可以考慮適時(shí)擴(kuò)充跨境理財(cái)通北向通、南向通合資格投資產(chǎn)品范圍，以滿足投資者跨境投資的需求，充分發(fā)揮跨境理財(cái)通境內(nèi)外資產(chǎn)管理產(chǎn)品的差異性優(yōu)勢(shì)。
其次，南向通投資者投資門檻過(guò)高。根據(jù)《粵港澳大灣區(qū)“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)試點(diǎn)實(shí)施細(xì)則》，開(kāi)展“南向通”業(yè)務(wù)的內(nèi)地投資者需要滿足最近3個(gè)月家庭金融資產(chǎn)月末余額不低于200萬(wàn)元人民幣，或最近家庭金融凈資產(chǎn)月末余額不低于100萬(wàn)元人民幣。然而，大灣區(qū)年輕人多，但他們的資產(chǎn)主要是房產(chǎn)且需承擔(dān)房貸，因而目前家庭金融凈資產(chǎn)100萬(wàn)元對(duì)其而言算是比較高的門檻。市場(chǎng)機(jī)構(gòu)建議“跨境理財(cái)通”的門檻適當(dāng)調(diào)低，以便讓更多的大灣區(qū)年輕人參與進(jìn)來(lái)。
另外，跨境理財(cái)通在實(shí)際業(yè)務(wù)宣傳中，存在投資者所在地和投資地分離特點(diǎn)，受兩地監(jiān)管不允許開(kāi)展“跨境展業(yè)、跨境業(yè)務(wù)宣傳”等監(jiān)管政策，投資者很難得到面對(duì)面的投資建議和業(yè)務(wù)指導(dǎo)。目前業(yè)務(wù)開(kāi)展過(guò)程中，內(nèi)地和港澳銀行機(jī)構(gòu)如何與北向通/南向通客戶進(jìn)行適當(dāng)?shù)目缇硿贤?，既滿足客戶實(shí)際需求，又不違反跨境銷售相關(guān)規(guī)定，需要監(jiān)管部門積極嘗試，開(kāi)辟一塊突破上述限制的“試驗(yàn)地”，允許銀行機(jī)構(gòu)在“試驗(yàn)地”做自身產(chǎn)品宣傳、推廣和銷售。
基于上述問(wèn)題，何杰建議支持深圳放寬“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)試點(diǎn)條件。
首先要豐富“跨境理財(cái)通”合資格產(chǎn)品供給。北向通方面，何杰建議結(jié)合港澳投資者的穩(wěn)健的投資偏好，在銀保監(jiān)會(huì)與中國(guó)人民銀行聯(lián)合發(fā)布的《關(guān)于規(guī)范現(xiàn)金管理類理財(cái)產(chǎn)品管理有關(guān)事項(xiàng)的通知》有關(guān)規(guī)定框架下，在合資格產(chǎn)品中新增現(xiàn)金類理財(cái)產(chǎn)品；
南向通方面，他建議考慮適當(dāng)提升合資格基金和債券的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)，初期可考慮納入風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)為“中高風(fēng)險(xiǎn)”(4級(jí))和“高風(fēng)險(xiǎn)”(5級(jí))的基金，滿足“能夠及時(shí)參與全球新型、熱點(diǎn)產(chǎn)品投資”的高凈值人群金融訴求，并在合資格產(chǎn)品中納入部分港澳地區(qū)低風(fēng)險(xiǎn)特色產(chǎn)品，如澳門地區(qū)研發(fā)的“掉期通寶”和保本型“結(jié)構(gòu)性理財(cái)”等，突出港澳和內(nèi)地市場(chǎng)的差異化特色。
此外，適當(dāng)降低內(nèi)地投資者參與“跨境理財(cái)通”門檻。一方面可考慮將家庭金融資產(chǎn)的門檻降低至不低于50萬(wàn)(含50萬(wàn))。另一方面，建議“南向通”投資者審核條件可參考內(nèi)地“合格投資者”要求，新增本人近3年年均收入不低于人民幣40萬(wàn)元的審核標(biāo)準(zhǔn)，并將“南向通”投資者家庭金融資產(chǎn)和本人近3年年均收入共同作為財(cái)力證明條件，二者滿足一項(xiàng)即可辦理，為投資者提供更多便利。
最后，適當(dāng)放寬商業(yè)銀行開(kāi)展“跨境理財(cái)通”跨境銷售的限制，允許參與“跨境理財(cái)通”的合格香港金融機(jī)構(gòu)在前海深港國(guó)際金融城建立服務(wù)中心，就“跨境理財(cái)通”南向通投資產(chǎn)品向境內(nèi)合資格南向通投資者即境內(nèi)居民面對(duì)面地進(jìn)行業(yè)務(wù)推廣、提供相關(guān)宣傳資料及投資建議和銷售。
優(yōu)化金融數(shù)據(jù)跨境合規(guī)體系
“順暢高效的數(shù)據(jù)跨境安全審查體系對(duì)在跨境場(chǎng)景下發(fā)揮數(shù)據(jù)要素作用，提升開(kāi)放發(fā)展水平十分必要。”何杰強(qiáng)調(diào)。
金融數(shù)據(jù)跨境流動(dòng)安全審查機(jī)制存在諸多問(wèn)題，包括金融數(shù)據(jù)跨境流動(dòng)觸發(fā)事前審批要求門檻低且無(wú)例外情形。對(duì)金融機(jī)構(gòu)而言，因個(gè)人信息量大，可能涉及重要數(shù)據(jù)，極易觸發(fā)需要通過(guò)安全評(píng)估機(jī)制進(jìn)行事前審批的要求，且無(wú)例外情形可以取得豁免。
此外，安全評(píng)估審批時(shí)效長(zhǎng)，有效期短，重新評(píng)估要求高。《數(shù)據(jù)出境安全評(píng)估辦法》規(guī)定的安全評(píng)估時(shí)間周期至少為57個(gè)工作日，且該評(píng)估結(jié)果有效期僅2年。評(píng)估結(jié)果到期失效、數(shù)據(jù)出境場(chǎng)景、數(shù)據(jù)字段、目的等發(fā)生變化，都需要重新申報(bào)并經(jīng)過(guò)評(píng)估。
再次，數(shù)據(jù)出境安全評(píng)估涉及監(jiān)管部門多，協(xié)同機(jī)制缺乏，標(biāo)準(zhǔn)模糊。金融數(shù)據(jù)的出境安全評(píng)估涉及國(guó)家網(wǎng)信辦、省級(jí)網(wǎng)信辦、金融監(jiān)管部門、第三方專業(yè)機(jī)構(gòu)等多方主體，各方主體未建立協(xié)同審批機(jī)制。對(duì)金融等專業(yè)領(lǐng)域數(shù)據(jù)出境必要性等問(wèn)題判斷標(biāo)準(zhǔn)不透明，缺乏完善的指引和審批機(jī)制，可能導(dǎo)致審批過(guò)程中效率不高或結(jié)果不確定。
最后，安全評(píng)估中業(yè)務(wù)、技術(shù)與法律專業(yè)問(wèn)題交叉，從業(yè)人員缺乏權(quán)威指導(dǎo)。市場(chǎng)上存在的三方安全評(píng)估服務(wù)機(jī)構(gòu)魚龍混雜，未建立相關(guān)安全評(píng)估的從業(yè)資質(zhì)、培訓(xùn)機(jī)制，導(dǎo)致安全評(píng)估審核標(biāo)準(zhǔn)不統(tǒng)一。
基于上述問(wèn)題，何杰提出完善金融數(shù)據(jù)跨境安全審查機(jī)制的建議，“結(jié)合粵港澳大灣區(qū)豐富的跨境金融場(chǎng)景需求，我建議在遵守法律法規(guī)的前提下，適度放寬‘從嚴(yán)從緊’的數(shù)據(jù)出境政策導(dǎo)向，先行先試，完善優(yōu)化金融數(shù)據(jù)出境安全審查機(jī)制?！?/p>
首先是建議優(yōu)化機(jī)制。建議建立金融數(shù)據(jù)出境評(píng)審委員會(huì)，提升部門間協(xié)同程度；建議發(fā)揮行業(yè)協(xié)會(huì)技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)專業(yè)力量，開(kāi)展自律管理，制定金融數(shù)據(jù)出境的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)和行業(yè)指導(dǎo)標(biāo)準(zhǔn)，提高數(shù)據(jù)出境安全審查的質(zhì)量和科學(xué)性；建議區(qū)分具體金融數(shù)據(jù)出境場(chǎng)景的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)，對(duì)低風(fēng)險(xiǎn)金融數(shù)據(jù)出境場(chǎng)景進(jìn)行目錄管理，建立簡(jiǎn)單快速金融數(shù)據(jù)出境安全評(píng)估審批機(jī)制；建議在前海設(shè)立網(wǎng)信辦派出機(jī)構(gòu)，負(fù)責(zé)對(duì)低風(fēng)險(xiǎn)的數(shù)據(jù)出境場(chǎng)景進(jìn)行完備性審查與實(shí)質(zhì)性審查，省級(jí)網(wǎng)信辦或國(guó)家網(wǎng)信辦負(fù)責(zé)結(jié)果確認(rèn)和備案；建議定期發(fā)布相關(guān)指引問(wèn)答，增加監(jiān)管透明度和對(duì)申報(bào)主體的指引。
其次，建議優(yōu)化流程。建議參考IPO流程對(duì)數(shù)據(jù)出境安全評(píng)估機(jī)制進(jìn)行優(yōu)化，建立數(shù)據(jù)出境安全評(píng)估機(jī)制的申報(bào)前輔導(dǎo)、形式審查、實(shí)質(zhì)性初審、反饋、問(wèn)詢、上會(huì)實(shí)質(zhì)性審查等清晰規(guī)范的流程。
何杰還建議提升能力。建議行業(yè)協(xié)會(huì)編制規(guī)范市場(chǎng)機(jī)構(gòu)的數(shù)據(jù)出境安全評(píng)估指引和組織能力要求；明確執(zhí)法人員、從業(yè)人員參與數(shù)據(jù)出境安全評(píng)估業(yè)務(wù)的資質(zhì)要求，發(fā)布相關(guān)工作規(guī)范指南；逐步推進(jìn)數(shù)據(jù)出境安全評(píng)估人員持證上崗；并定期組織針對(duì)執(zhí)法人員、第三方市場(chǎng)機(jī)構(gòu)、企業(yè)內(nèi)部數(shù)據(jù)合規(guī)官的數(shù)據(jù)出境安全評(píng)估的系列培訓(xùn)。